自2027年起，哈萨克斯坦的大型企业借款人在获得银行贷款前必须接受强制性的ESG审查。环境和社会风险评估将成为信贷流程中的又一道程序，但正是这一程序将确保符合国际金融机构和发展机构的要求。
Bank CenterCredit（BCC，其S&P Global的ESG评分在两年内从61分升至78分，满分100分）已将人工智能整合进可持续发展战略：该技术保护客户资金免受欺诈。然而，自动化伴随着成本——它需要增加算力，而员工越来越需要重新培训以适应新角色。
ESG筛查和人工智能如何改变银行的工作
自2025年起，银行在审议大型企业客户的融资申请之前，就会为其准备环境和社会风险结论。在这一阶段，评估结果并不直接影响放款决定：任务是识别潜在问题，并考虑其对信贷流程的长期影响。借款人最终会获得关于环境和社会管理、信息披露或降低已识别威胁措施的建议，必要时还可获得银行的咨询。
BCC的ESG战略规定在2027年前引入该技术，包括用于降低信贷风险，同时每个新项目都必须在经济上可行的情况下启动。反欺诈系统中的计算机视觉模型可筛除可疑交易，在个别场景下将欺诈操作频率降低了5至8倍，在一系列产品中降低了27%至32%，直接保护了数十万客户的资金。
数字化对气候并非中性：自有服务器能耗产生的排放（包括神经网络的运算任务）被计为间接排放（范围二），并通过I-REC可再生能源证书等方式加以削减。随着生成式人工智能的发展，计算负荷将会增长，因此银行计划单独评估该技术的碳足迹，包括云服务，而“充分性”原则已经排除了在紧凑模型足以胜任的场合使用大型模型的做法。
与此同时，自动化并不意味着裁员：员工更多地被重新培训为智能体的创建者，他们无需编写代码即可为自己的流程组装数字助手；而对于快速增长的AI治理和MLOps（负责算法控制和基础设施）方向，相关专家仍需在市场上寻找。
哈萨克斯坦金融市场的变化不仅发生在银行
BCC Invest作为BCC的子公司，在KASE交易所组织了哈萨克斯坦首批数字金融资产（DFA）的发行，发行方为ALTA Telecom有限责任公司。此类证券类似债券，使中小企业能够向投资者而非仅向银行借款——速度更快、成本更低，但由于没有强制审计，买方将不得不更多地依赖自己对发行人的评估。
国家也在寻求有利的融资：财政部计划在中国通过熊猫债券筹集最多20亿美元——即在中国大陆市场发行的人民币计价债券。该部门负责人马迪·塔基耶夫指出，按年利率1.82%计算，此类债务对预算而言比国内借款更便宜。
企业还必须考虑本地投资者能力有限的问题：电动滑板车租赁服务Jet的创始人梅拉姆别克·阿别尔卡索夫计划在2028年后赴海外进行IPO，因为他怀疑在哈萨克斯坦能否筹集到所需资本。该公司已定期在KASE和阿斯塔纳国际交易所（AIX）发行外币债券，而ESG准备工作对于进入包括欧洲在内的海外市场尤为重要。
Cryptalist分析：引入强制性ESG筛查使可持续发展从形象因素转变为信贷风险管理的完整要素，这提高了哈萨克斯坦借款人的透明度，并便利了他们获取国际资本。与此同时，AI反欺诈与碳报告的联动为该地区银行设定了运营效率的新标准。对投资者而言，这是哈萨克斯坦市场逐步走向制度成熟的信号，也是企业板块长期信贷风险降低的信号。