加密新闻

俄罗斯监管机构正准备对加密货币市场实施严厉管控。俄罗斯央行计划向数字资产运营商开放其反洗钱数据库——"了解你的客户"平台。这本质上是国际KYC标准的本土化版本，但对市场参与者提出了更为严苛的要求。

俄联邦金融监测局副局长顾问弗拉达·科尔恰金娜在"俄罗斯数字资产"专业论坛上披露了改革细节。今后数字存管机构和经纪商必须对用户进行深度身份识别，并按照旅行规则要求同步交易信息。这意味着俄罗斯加密资产市场的匿名性实际上将不复存在。

验证新规：从法人实体到实际受益人

所有新入场的加密市场参与者都将面临全面身份验证程序。对于企业客户而言，这意味着需要收集组织本身、法定代表人、受益人和最终实际受益人的详细信息。传统经纪商和资产管理公司目前仍可收集简化版文件，但若客户希望投资数字货币，中介机构必须完成全面验证。

立法者也设计了灵活机制：允许存管机构和加密货币交易所将验证工作委托给第三方金融机构——商业银行或专业证券市场参与者。但一旦对投资者收入合法性产生任何怀疑，企业有权基于充分理由拒绝开设数字账户。

五类监管与旅行规则：哪些在改变

新法案明确了五类需严格监管的加密资产交易。金融机构必须及时向俄联邦金融监测局报告任何超过100万卢布的交易。特别关注FATF制定的国际旅行规则标准。根据该规则，转移加密货币时，中介机构必须随交易同步传输参与者的个人数据——如同商业银行自动在标准转账中附带付款人和收款人信息。

数字货币或数字权益的转移将同步发送发送方和接收方信息。完全接入系统的数字存管机构和接受客户指令的经纪商有义务随交易附带此类信息。这将彻底消除区块链网络固有的匿名性。

政府第1194918-8号法案已于4月21日由国家杜马一读通过。若最终通过，自2026年7月1日起，公民和企业只能通过央行注册名录中的持牌中介合法购买加密货币。非合格投资者每年对有限资产类别的投资上限为30万卢布——预计将包括比特币、以太坊、USDT和USDC。合格投资者可交易除匿名币外的所有加密货币。国内加密货币结算仍被禁止，俄罗斯监管框架目前也未规定非托管存储方式。

我的专家观点：这不仅是监管收紧，更是根本性的范式转变。俄罗斯市场正走向一种模式：加密货币可用但完全透明。对机构投资者而言这可能是积极信号，但重视匿名性的散户交易者将面临艰难抉择：要么放弃隐私合法化，要么冒着被封禁的风险进入"灰色地带"。